การวิเคราะห์และเปรียบเทียบความเสี่ยงทางการเงินของสหกรณ์ออมทรัพย์มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์ จำกัด กับสหกรณ์ออมทรัพย์ทั่วประเทศ

Financial risk analysis of Kasetsart University Savings and credit Copperative Limitedand Comparison with savings and Credit Cooperative Across the country

Name: พิมพ์ชนก อ่องรุ่งเรือง

ThaSH: มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์ -- วิทยานิพนธ์. ศศ.ม. (เศรษฐศาสตร์สหกรณ์) 2559.

Classification :.LCCS: HG2156.T35

ThaSH: มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์. -- สาขาเศรษฐศาสตร์สหกรณ์ -- วิทยานิพนธ์

ThaSH: สหกรณ์ออมทรัพย์มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์

ThaSH: สหกรณ์ออมทรัพย์

ThaSH: ความเสี่ยงทางการเงิน

Abstract: วัตถุประสงค์การในวิจัย เพื่อวิเคราะห์ความเสี่ยงทางการเงินและปัจจัยที่มีผลต่อความเสี่ยงของสหกรณ์ออมทรัพย์มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์ จำกัด (สอ.มก.) ระหว่างเดือนมกราคม 2553 – เดือนธันวาคม 2558 เพื่อวิเคราะห์หาความสัมพันธ์และเปรียบเทียบความเสี่ยงทางการเงินของสอ.มก.กับสหกรณ์ออมทรัพย์ (สอ.) ทั่วประเทศ ระหว่างปีบัญชี 2548 - 2557 เครื่องมือที่ใช้ในการ วิเคราะห์ข้อมูล ได้แก่ อัตราส่วนทางการเงิน ค่าเบต้าของอัตราผลตอบแทนต่อสินทรัพย์ (Return on Assets: ROA) และอัตราผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้น(Return on Equity: ROE) ค่าดัชนีความเสี่ยง ผลการศึกษาความเสี่ยงทางการเงินและปัจจัยที่มีผลต่อความเสี่ยงของสอ.มก. โดยใช้อัตราส่วนทางเงิน พบว่า 1). ความเสี่ยงด้านสินเชื่ออยู่ในระดับน้อย เนื่องจากปี 2558 ปรากฏหนี้ด้อยคุณภาพจากปัจจัยภายใน คือการไม่ปฏิบัติตามสัญญาของสมาชิกแต่มีจำนวนน้อยและสหกรณ์มีการบริหารงานให้ไม่มีการเกิดหนี้สูญ 2). ความเสี่ยงด้านสภาพคล่องอยู่ในภาวะเฝ้าระวัง เนื่องจากเงินรับฝากซึ่งถือเป็นเงินของเจ้าของสหกรณ์เพิ่มขึ้นและลดลงในบางช่วง จากปัจจัยภายนอก เช่นอุทกภัยในปี 2554 อัตราส่วนส่วนของผู้ถือหุ้นต่อสินทรัพย์รวมลดลงเล็กน้อยและค่อนข้างคงที่จากปัจจัยภายใน คือปริมาณเงินทุน 3). ความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ยไม่เกิดขึ้น เนื่องจากดอกเบี้ยจ่ายลดลงและสหกรณ์ยังคงมีกำไรจากดอกเบี้ยอยู่ 4). ความเสี่ยงด้านเงินทุนระยะยาวอยู่ในภาวะเฝ้าระวัง เนื่องจากปัจจัยภายใน คือปริมาณเงินทุนที่ขยายตัวลดลงและปัจจัย ภายนอก คืออัตราดอกเบี้ยที่ลดลงแต่สหกรณ์สามารถใช้แหล่งเงินทุนอื่นๆในการดำเนินงานได้และกำไร สุทธิยังคงเพียงพอต่อการจัดสรรเงินปันผล การวิเคราะห์หาความสัมพันธ์และเปรียบเทียบความเสี่ยงทางการเงิน โดยค่าเบต้าของ ROA พบว่าสอ.มก. มีความเสี่ยงน้อยกว่าสอ.ทั่วประเทศ คือ เมื่อค่าเบต้าของ ROA ของ สอ. ทั่วประเทศเปลี่ยนไปร้อยละ 1 ส่งผลให้ค่าเบต้าของ ROA ของสอ.มก. เปลี่ยนไปในทิศทางตรงข้ามร้อยละ 0.60 โดยค่าเบต้าของ ROE พบว่าสอ.มก. มีความเสี่ยงมากกว่าสอ. ทั่วประเทศ คือเมื่อค่าเบต้าของ ROE ของสอ. ทั่วประเทศเปลี่ยนไปร้อยละ 1 ส่งผลให้ค่าเบต้าของ ROE ของสอ.มก. เปลี่ยนไปในทิศทางตรงข้ามร้อยละ 3 โดยค่าดัชนีความเสี่ยง พบว่าความเสี่ยงของสอ.มก.น้อยกว่าสอ.ทั่วประเทศ เพราะแนวโน้มค่าดัชนีความเสี่ยงต่ำลงขณะที่สอ.ทั่วประเทศมีแนวโน้มค่าดัชนีความเสี่ยงเพิ่มขึ้น This research aims to know financial risk analysis and the factor that affect the risk of Kasetsart University Savings and Credit Cooperative limited (KUSCCO) during January 2010 to December 2015, analyze for find out the relationship and compare financial risk between KUSCCO and savings and credit cooperatives (SCCO) across the country during 2005 to 2014. This paper will use Financial Ratios, Beta of return on assets (ROA) and return on equity (ROE) and risk index (RI). The study of financial risk analysis by financial ratio found that 1) There is little credit risk. In 2015, KUSCCO had credit quality deteriorated due to internal factor is non-compliance with the agreement of the members but there were fewer and KUSCCO managed to avoid bad debts expense. 2) The liquidity risk is in surveillance because deposits, which belong to owners of the cooperative had increased and decreased in some of the external factors, for example flooding in 2011. Equity to total assets ratio had slightly decreased and relatively stable from internal factors of capital. 3) The interest rate risk is not happening because interest expense decrease and KUSCCO has net profit from interest. 4) The long term capital risk is in surveillance because the amount of capital (internal factors) has growth fell and interest rates (external factors) reduced but KUSCCO used other sources of funds to operate and net profit continue to allocate sufficient dividends. Analyzing for relationship and comparison of financial risk, Firstly, the beta of ROA, KUSCCO has a less risk than SCCO across the country when SCCO across the country’s beta of ROA is 1% changed, KUSCCO’s beta of ROA will be correlatively changed by 0.60%. Secondly, the beta of ROE, KUSCCO has a higher risk than SCCO across the country when SCCO across the country’s beta of ROE is 1% changed, KUSCCO’s beta of ROE will be correlatively changed by 3%. Finally, the RI, KUSCCO has a less risk than SCCO across the country due to KUSCCO has RI tendency reduce but SCCO across the countryhave RI tendency increases.

มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์. สำนักหอสมุด

Address: กรุงเทพมหานคร

Email: tdckulib@ku.ac.th

Name: พรประภา คิคุทจิ

Role: อาจารย์ที่ปรึกษาวิทยานิพนธ์หลัก

Created: 2559

Modified: 2566-05-18

Issued: 2566-05-18

วิทยานิพนธ์/Thesis

วิทยานิพนธ์/Thesis

application/pdf

URL: https://kasetsart.idm.oclc.org/login?url=https://www.lib.ku.ac.th/KUthesis/2559/pimchanok-oon-all.pdf

CallNumber: HG2156.T35 .พ36

tha

DegreeName: ศิลปศาสตรมหาบัณฑิต

Level: ปริญญาโท

Descipline: เศรษฐศาสตร์สหกรณ์

Grantor: มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์

©copyrights มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์

ลำดับที่.	ชื่อแฟ้มข้อมูล	ขนาดแฟ้มข้อมูล	จำนวนเข้าถึง	วัน-เวลาเข้าถึงล่าสุด
1	pimchanok-oon-all.pdf	2.57 MB	13	2026-05-26 18:16:01

ใช้เวลา

0.022969 วินาที